Plenisfer Investments, in un commento di Diego Franzin, analizza le trimestrali dei Big Tech sottolineando solidi fondamentali che puntano a ritorni adeguati della spesa per investimenti
Le trimestrali di quattro dei Magnifici sette appena pubblicate hanno mostrato risultati trimestrali complessivamente solidi, confermando che il ciclo di investimento legato all’Intelligenza Artificiale rimane supportato da fondamentali robusti. La domanda di capacità continua a superare l’offerta disponibile: Google ha parlato di domanda interna ed esterna “senza precedenti” di risorse informatiche IA, mentre l’arretrato di cloud cumulato di Amazon, Google e Microsoft supera 1.500 miliardi di dollari, e il consensus “capex hyperscaler” 2027 è stato rivisto al rialzo di altri 100 miliardi a circa 900 miliardi di dollari.
MARGINI DEL CLOUD L’ELEMENTO NUOVO
Un commento a firma di Diego Franzin, Co-Founder e Head of Portfolio Strategies di Plenisfer, dedicato all’evoluzione della narrativa di mercato sull’Intelligenza Artificiale alla luce delle trimestrali, sottolinea che l’elemento qualitativamente nuovo, e a suo avviso più importante, riguarda i margini cloud: Amazon Web Services ha riportato margini superiori di circa 400 punti base al consenso, mentre Google Cloud di circa 600…
Il presente articolo è stato redatto da FinanciaLounge.com.
