Gli investimenti per lo sviluppo dell’IA sta aumentando da livelli già storici e supporta il sovrappeso della casa d’investimento sui titoli azionari statunitensi ed emergenti
I negoziati tra Stati Uniti e Iran per porre fine al conflitto in Medio Oriente hanno spinto i titoli azionari a nuovi massimi storici. Un rally guidato dal settore tecnologico rendendo sempre più evidente la crescente forza del tema dell’IA. “Cresce la nostra convinzione nella trasformazione dell’IA perché osserviamo ampi aumenti dei ricavi e spese in conto capitale, che erano già su livelli storici, mentre le valutazioni del settore tecnologico statunitense sono tornate in linea con il mercato complessivo. Ciò rafforza il nostro sovrappeso e la nostra preferenza per l’equity USA per le opportunità tematiche legate all’IA” spiegano gli esperti di BlackRock nell’ultimo Weekly Market Commentary, sul mercato e sui temi di investimento dal titolo: “A supercharged AI mega force”.
MIGLIORAMENTO GENERALE DEI FATTORI TRAINANTI IL TEMA DELL’IA
Si sta intatti delineando un miglioramento generale dei fattori trainanti del tema dell’IA, sia in termini di investimenti che di ricavi, dopo un notevole calo delle valutazioni. “Come indicato nel nostro Global Outlook 2026 avevamo già previsto la più rapida espansione degli investimenti della storia. Ma da allora le aspettative del consenso si sono ulteriormente incrementate, con le stime delle mega-cap tecnologiche “hyperscaler” per il periodo 2026-2030 in crescita di oltre il 25% da ottobre” argomentano i manager di BlackRock. Inoltre, aggiungono, stiamo assistendo a una rapida crescita dei ricavi per alcuni sviluppatori di modelli di IA. Il tutto mentre le valutazioni del settore tecnologico statunitense risultano ora in linea con quelle del più ampio S&P 500, nonostante le aspettative sugli utili del settore tecnologico siano aumentate notevolmente come si è notato la scorsa settimana…
Il presente articolo è stato redatto da FinanciaLounge.com.
