Le azioni statunitensi sembrano destinate a iniziare la sessione di venerdì con una nota nervosa poiché i recenti guadagni rendono i trader cauti. La direzione del trading potrebbe dipendere anche dai rapporti sugli utili delle grandi banche e dai risultati del sondaggio sulla fiducia dei consumatori dell’Università del Michigan.
Cosa è successo
Giovedì, i principali listini hanno registrato una certa volatilità nelle prime fasi di negoziazione, mentre il mercato digeriva i dati sull’inflazione di dicembre, perfettamente in linea con le aspettative. Dopo una flessione nelle prime fasi di negoziazione, le azioni si sono riprese subito dopo e sono aumentate fino a metà sessione. È seguito un consolidamento che ha portato i listini a chiudere la sessione in rialzo.
Gli indici Nasdaq Composite e S&P 500 si sono attestati sui nuovi massimi di un mese, mentre il Dow Jones ha raggiunto il livello più alto dall’inizio di dicembre.
La maggior parte dei settori, ad eccezione dei titoli difensivi di pubblica utilità, sanità e beni di consumo di base, è avanzata. I titoli tecnologici, immobiliari ed energetici sono stati i leader del rally di giovedì.
| Indice | Performance (+/-) | Valore | |
|---|---|---|---|
| Nasdaq Composite | +0,64% | 11.001,10 | |
| S&P 500 | +0,34% | 3.983,17 | |
| Dow Jones | +0,64% | 34.189,97 |
Dopo i dati sull’inflazione, la maggior parte degli economisti è convinta che il ritmo del rialzo dei tassi della Fed debba rallentare presto. «La tendenza all’indebolimento dell’inflazione dovrebbe convincere la Fed a ridurre ulteriormente il ritmo degli aumenti dei tassi nella prossima riunione. La Fed probabilmente aumenterà i tassi dello 0,25% il 1° febbraio», ha dichiarato Jeffrey Roach, capo economista di LPL Financial.
Detto questo, è probabile che la Fed inizi a tagliare i tassi nella seconda metà dell’anno solo se il mercato del lavoro si raffredderà significativamente, ha aggiunto.
Il mercato è altrettanto preoccupato per gli utili societari. Daniel Berkowitz, senior investment officer di Prudent Management Associates, ha dichiarato: «Vorremmo anche notare che i prossimi rapporti sugli utili svolgeranno un ruolo fondamentale nel definire la traiettoria dei mercati nei prossimi mesi».
Ha osservato che la previsione di consenso è per un calo del 4% degli utili dell’S&P 500. «Una serie di rapporti peggiori del previsto potrebbe aumentare la volatilità del mercato e togliere un po’ d’aria al forte inizio del 2023», ha avvertito.
Uno sguardo ai futures sugli indici azionari
| Indice | Performance (+/-) | |
|---|---|---|
| Futures sul Nasdaq | -0,17% | |
| Futures sull’S&P 500 | +0% | |
| Futures sul Dow Jones | +0,11% | |
| Futures sul Russell 2000 | +0,32% |
Al momento della pubblicazione, nella sessione pre-market di venerdì, l’SPDR S&P 500 ETF Trust (NYSE:SPY) perdeva lo 0,03% a 396,86 dollari e l’Invesco QQQ Trust (NYSE:QQQ) segnava -0,20% a 278,50 dollari. Dati di Benzinga Pro.
Il dipartimento del lavoro pubblicherà il rapporto sui prezzi all’esportazione e all’importazione per dicembre alle 8:30 EST. Si prevede che i prezzi delle esportazioni e delle importazioni siano diminuiti rispettivamente dello 0,5% e dello 0,9% rispetto al mese precedente. Ciò segnerebbe un calo più marcato rispetto ai cali dello 0,3% e dello 0,5% di novembre.
Alle 10:00 EST, l’Università del Michigan, dovrebbe pubblicare il suo indice di fiducia dei consumatori per gennaio. Gli economisti, in media, si aspettano che l’indice salga da 59,7 di dicembre a 60,5. I trader possono anche concentrarsi sulla lettura delle aspettative di inflazione a un anno e cinque anni che fa parte del rapporto. A dicembre, le due letture erano rispettivamente del 4,4% e del 2,9%.
Titoli sotto i riflettori
- Tesla Inc. (NASDAQ:TSLA) è scesa di quasi il 4% nelle negoziazioni pre-market a seguito dei tagli dei prezzi negli Stati Uniti annunciati dalla società. Stellantis NV (NYSE:STLA), Ford Motor Company (NYSE:F) e General Motors Corp. (NYSE:GM) stanno perdendo terreno a causa dei timori che i tagli dei prezzi di Tesla abbiano un impatto sulle vendite.
- Virgin Galactic Holdings Inc., di proprietà di Richard Branson (NYSE:SPCE), ha registrato un rialzo di oltre il 16% dopo che la società intende iniziare i viaggi commerciali nello spazio nel secondo trimestre.
- Gli appaltatori nel settore della difesa Raytheon Technologies Corp. (NYSE:RTX), Lockheed Martin Corp. (NYSE:LMT) e Northrop Grumman Corp. (NYSE:NOC) si sono tutte mosse al ribasso nelle contrattazioni pre-market, a seguito dei declassamenti del rating da parte di Goldman Sachs.
- La Bank of New York Mellon Corp. (NYSE:BK), Citigroup Inc. (NYSE:C), Bank of America Corp. (NYSE:BAC), JPMorgan Chase & Co. (NYSE:JPM), Wells Fargo & Co. (NYSE:WFC) e BlackRock Inc. (NYSE:HOV) sono tra le società che pubblicheranno i loro risultati trimestrali prima dell’apertura del mercato.
Materie prime, altri mercati globali
I futures sul petrolio greggio sono saliti per la terza sessione consecutiva e il rendimento dei buoni del Tesoro USA a 10 anni si è ripreso moderatamente dopo essere sceso al di sotto del 3,5% giovedì in reazione ai dati dell’IPC.
I principali mercati dell’Asia-Pacifico hanno chiuso la sessione di venerdì in rialzo nella speranza che la Fed rallenti i rialzi dei tassi, sebbene il giapponese del Nikkei 225 abbia invertito la tendenza al ribasso a causa dei timori che la Banca del Giappone inizi a normalizzare la politica monetaria.
I titoli europei sono in forte crescita, con un sentiment supportato dai dati che mostrano la crescita dell’economia britannica a novembre, aiutata dall’espansione del settore dei servizi.